Депозит, наличка или ОВГЗ: как и в какой валюте хранить сбережения в 2020 году?

Депозит, наличка или ОВГЗ: как и в какой валюте хранить сбережения в 2020 году?
24 декабря 14:22

Депозит, наличка или ОВГЗ: как и в какой валюте хранить сбережения в 2020 году?

24 декабря 14:22

Nash.Live спросил у экономистов и финансистов, какой способ сбережений лучше всего подходит украинцам и какую стратегию выбрать, чтобы не потерять заработанное?

Содержание

- В случае с текущими накоплениями, нужно придерживаться правила "держать их под рукой в той валюте, в которой их тратишь".

Если мы говорим об инвестиционных накоплениях, то нужно проводить диверсификацию. Часть держать в гривне, но не в наличной, а в активах, которые приносят повышенную ставку доходности.

Нужно пользоваться тем, на чем сейчас зарабатывают нерезиденты — облигациями внутреннего государственного займа. Также есть банковские депозиты, их можно размещать в достаточно надежных банках с иностранным капиталом.

1 млн грн — реальный входной билет на рынок ОВГЗ. Это связано с комиссионными брокеру, затратами в связи с электронным обращением ценных бумаг: кроме счета в гривне, нужен счет в ценных бумагах. Можно зарабатывать и на 100 тыс., но чтобы накладные затраты не минимизировали доход, нужно около 1 млн грн.

Есть депозиты, покупка ОВГЗ. Но я бы советовал, чтобы срок этих инструментов не превышал три месяца. Горизонт планирования в Украине очень сужен и можно попасть в негативный экономический или инвестиционный цикл и потерять все заработанное. То есть после покупки трехмесячных ОВГЗ или депозита сроком на три месяца делать инвестиционную паузу, оценивать ситуацию и реинвестировать дальше.

Ставки по депозитам будут снижаться вслед за снижением учетной ставки. Но не будет прямой корреляции — мы не в США, где это взаимозависимо. Однако ставки будут снижаться до "болевого порога". Есть порог риска в нашей стране, который связан со слабой защитой прав кредитора, неэффективностью судебной системы, исполнительного производства и т. д. Думаю, что нет предпосылок для снижения ставок по депозитам ниже 10%.

Если же есть деньги, можно подумать о покупке недвижимости, чтобы получать небольшую норму рентабельности. В вопрос в том, насколько на цены влияет искусственное укрепление гривны. Мы видим, что первичный рынок в значительной мере потерял интерес для инвесторов. Там цены формируются в гривне и после ее укрепления на 20% на 20% поднялись цены в долларовом эквиваленте. А риски на первичном рынке, в связи с замораживанием строек, только увеличились. Поэтому по недвижимости я всегда рекомендую покупать тогда, когда она нужна, и не гоняться за циклами роста, горячими предложениями.

В том случае, когда необходима наличность, советовал бы держать в долларах, а в случае затрат, связанных с поездками в Европу, то в евро. Советовал бы присмотреться к швейцарскому франку. Кроме того, есть вероятность, что после Brexit английский фунт начнет расти. Можно обратить внимание и на него.

- Способ сбережения зависит от цели, которую вы перед собой ставите. Если цель — сбережения на длительный период, от пяти лет, то это, однозначно, валютные депозиты. Никто не может вам гарантировать, что за пять лет в Украине не произойдет девальвация нацвалюты. Оптимальный вариант — доллары. Если сбережения весомые, то можно разделить на несколько валют: доллары, евро. Некоторые банки принимают депозиты в фунтах и даже швейцарских франках, но для большинства людей доллар понятнее.

Вы не обязаны хранить все сбережения в одном банке. Понятно, что у обычного украинца сбережения отнюдь не миллион долларов и больше. Если же это, например, 20 тыс. долларов, то поступаете просто: открываете четыре депозита. Например, в четырех государственных банках.

Если вы планируете потратить сбережения в ближайший год, то выбирайте ту же стратегию и гривневый депозит.

Если есть возможность и намерения сохранить средства на очень долгий период, около десяти лет, тогда в следующем году можно вложить деньги в недвижимость. Купить и перепродать, чтобы получить прибыль через год, в этом случае нереально.

Экзотика, вроде вложений в золото, хороша разве что для баловства. С высокой долей вероятности, эта инвестиция будет неудачной. Любые вложения в золото, антиквариат или, например, эксклюзивные автомобили скорее бизнес, чем один из вариантов вложения для обычного человека. Данные инвестиции специфические и подходят только тому, кто в них хорошо разбирается. Например, банковское золото приобрести можно, но проблемно продать: между ценой покупки и продажи колоссальная разница не в пользу второго. Если вы сейчас купите слиток, то когда решите продать, то уйдете в минус.

- Если зарабатываете в гривне, то держать в ней сбережения нельзя. По сути, уже есть внутренний дефолт: власть перешла в ручной режим управления финансами из-за невыполнения доходной части бюджета в 2019 г. Уже сказали, что не будут возвращать НДС экспортерам. Закладывается негативный фундамент под гривну на 2020 г. Есть большая методологическая ошибка, и гривна держится за счет притока валюты от заробитчан и сельского хозяйства. Но этого мало. Ситуация изменится: ждем, что в 2020 г. начнется массовый выезд семей заробитчан за границу.

Держать нужно в евро — это логично. Это наш рынок. Да, в Евросоюзе будет небольшая инфляция, но она не может быть высокой, больше 2%, у них это заложено в системообразующие документы: страны не могут принимать высокодефицитные бюджеты.

Евро будет достаточно стабильной валютой. Не нужно держать в американском долларе. Все показатели свидетельствуют, что США достигли планки национального долга — он превысил 23 трлн долл. Им тяжело его обслуживать, долговые обязательства начали выкупать и под это идет эмиссия доллара. В Штатах хотят, чтобы внутри страны осталась стабильная масса доллара, а излишек, наличный, а особенно, безналичный, стараются вытеснить в другие страны через инвестиции, закупку товаров и т. д. Для неграждан США доллар — плохая валюта для сбережений, он обесценивается.

Можно держать сбережения в швейцарском франке — выгодно, стабильно и он везде принимается.

По возможности, нужно открывать счета за границей и держать сбережения там, а не в Украине. Тут можно держать небольшими суммами в наличке в евро.

В Украине, я считаю, вообще ни во что не стоит вкладывать. Начинается 12-летний цикл стагнации и застоя. Украинские активы уже падают и будут падать.

Покупка недвижимости — только очень недорогой, в городах и под сдачу в аренду. Рынок слишком рискованный. Власть нарушила священные принципы собственности и ее неприкосновенности под видом борьбы с коррупцией, отмыванием доходов и пр. Капитал в Украину не придет: война, депрессия в экономике, внутренний дефолт. Возможны только спекулятивные операции с ОВГЗ.

Если Вы обнаружили ошибку в тексте, выделите ее мышью и нажмите Ctrl+Enter

Подпишитесь на НАШ в социальных сетях

Комментарии

фото пользователя
Для комментирования материала или зарегистрируйтесь
+ Больше комментариев
^